BlackRock jako první aktivuje na Uniswapu státní pokladní fond v hodnotě 2.2 miliardy dolarů v DeFi

Uniswap oznámila, Ve středu oznámila, že tokenizovaný fond amerického ministerstva financí BUIDL společnosti BlackRock je nyní obchodovatelný na platformě Uniswap, což představuje první přímé využití decentralizované finanční infrastruktury tímto největším správcem aktiv na světě. Integrace umožňuje kvalifikovaným investorům obchodovat s fondem v hodnotě 2.2 miliardy dolarů prostřednictvím technologie UniswapX, čímž se produkty institucionálního ministerstva financí poprvé v tomto rozsahu zpřístupňují na platformách DeFi.

Oznámení zahrnovalo strategickou investici do ekosystému Uniswap, kdy BlackRock nakoupil nezveřejněné množství tokenů pro správu UNI. překročeno 35% po zveřejnění zpráv dosáhl 4.11 USD.

Co je BUIDL a proč je důležitý?

BUIDL, oficiálně nazývaný BlackRock USD Institutional Digital Liquidity Fund, zahájena v roce 2024 jako fond založený na blockchainu, krytý výhradně americkými státními pokladničními poukázkami a hotovostními ekvivalenty. Fond funguje na veřejných blockchainech a přináší výnos on-chain, funguje podobně jako tradiční fond peněžního trhu, ale s technologií blockchain, která umožňuje rychlejší vypořádání a nepřetržitý přístup.

Podle datum Podle rwa.xyz drží BUIDL celkem přibližně 2.2 miliardy dolarů v locked value, což z něj činí největší tokenizovaný fond amerického ministerstva financí, který je v současnosti k dispozici. 

Produkt se již rozšířil nad rámec své původní Ethereum základna, spuštění na Binance Řetěz BNB si SolanaSpolečnost BlackRock také integrovala BUIDL s DeFi protokoly, jako je Euler, prostřednictvím zabalených verzí fondu, což uživatelům umožňuje nasadit tokenizované státní dluhopisy v různých decentralizovaných aplikacích.

Jak funguje integrace Uniswapu?

Integrace využívá UniswapX, systém směrování objednávek mimo řetězec, který agreguje likviditu a vypořádává obchody v řetězci. Na rozdíl od tradičních automatizovaných fondů tvůrců trhu Uniswap, kde může likviditu poskytnout kdokoli, obchodování BUIDL funguje prostřednictvím rámce žádostí o kotaci s přísnou kontrolou přístupu.

Společnost Securitize Markets zprostředkovává veškeré transakce BUIDL na platformě. Společnost zajišťuje dodržování předpisů a proces whitelistingu, který musí investoři absolvovat před přístupem k fondu. Toto uspořádání zachovává regulační standardy požadované pro institucionální produkty a zároveň využívá infrastrukturu DeFi pro provádění a vypořádání.

Obchodní systém propojuje investory na bílé listině se schválenými tvůrci trhu, mezi které v současné době patří:

• Flowdesk
• Tokka Labs
• zimní mut

Když chce investor obchodovat s BUIDL, automatizovaný systém identifikuje nejkonkurenceschopnější cenovou nabídku od těchto odběratelů a transakci atomicky vypořádá prostřednictvím chytrých smluv. „Atomické vypořádání“ znamená, že celý obchod je buď dokončen v rámci jedné blockchainové transakce, nebo zcela selže, čímž se eliminuje riziko protistrany během směny.

„Tato spolupráce s Uniswap Labs a Securitize je významným krokem v konvergenci tokenizovaných aktiv s decentralizovanými financemi,“ řekl Robert Mitchnick, globální ředitel pro digitální aktiva společnosti BlackRock. „Integrace BUIDL do UniswapX představuje významný skok vpřed v interoperabilitě tokenizovaných fondů s výnosem v USD se stablecoiny.“

Objevte slibné projekty...

Slibné projekty...

(Inzerát)

Článek pokračuje...

Integrace umožňuje investorům bilaterálně vyměňovat BUIDL s protistranami na whitelistu 24 hodin denně, 365 dní v roce. Tento obchodní přístup přesahuje tradiční tržní hodiny a nevyžaduje centralizované zprostředkovatele, kteří by propojovali kupující s prodávajícími.

Jak se decentralizované burzy liší od tradičního obchodování

Uniswap je největší decentralizovaná burza na Ethereu podle kumulativního objemu. Namísto párování nákupních a prodejních příkazů prostřednictvím centrální knihy objednávek, jako je Newyorská burza, se Uniswap spoléhá na chytré smlouvy, které automaticky provádějí obchody na základě předem stanovených pravidel.

Tyto chytré smlouvy jsou samospouštěcí programy uložené na veřejných blockchainech. Po nasazení běží přesně tak, jak byly naprogramovány, bez nutnosti lidského dohledu nebo centralizované kontroly. Uživatelé s těmito smlouvami interagují přímo ze svých kryptoměnových peněženek a udržují si tak svá aktiva v péči po celou dobu obchodního procesu.

Konkrétně pro BUIDL se nastavení liší od standardních fondů Uniswap. Namísto použití automatizovaných vzorců pro tvůrce trhu získává framework UniswapX kotace od profesionálních tvůrců trhu a provádí obchody prostřednictvím chytrých smluv, které ověřují, zda obě strany splňují požadavky whitelistu.

„Naše poslání v Labs je jednoduché: zlevnit, zrychlit a zpřístupnit směnu hodnot,“ říká Hayden Adams, zakladatel a generální ředitel Uniswap Labs. „Umožnění BUIDL na UniswapX s BlackRock a Securitize posiluje naše poslání vytvářením efektivních trhů, lepší likvidity a rychlejšího vypořádání.“

Carlos Domingo, generální ředitel společnosti Securitize, zdůraznil rámec pro dodržování předpisů: 

„Toto je odemykací bod, na kterém jsme pracovali: přinést důvěru a regulační standardy tradičních financí na úroveň rychlosti a otevřenosti, pro kterou je DeFi známé. Instituce a investoři na bílé listině mohou poprvé přistupovat k technologiím od lídra v oblasti decentralizovaných financí a obchodovat s tokenizovanými reálnými aktivy, jako je BUIDL, s vlastní úschovou.“

Toto uspořádání umožňuje společnosti BlackRock zachovat si regulační kontroly nezbytné pro institucionální produkty a zároveň mít přístup k výhodám infrastruktury DeFi, jako je nepřetržité vypořádání a atomové transakce. Investoři si ponechávají vlastní péči o svá aktiva, místo aby se spoléhali na centralizovaného brokera, který bude držet tokeny jejich jménem.

Závěr

Integrace BUIDL s Uniswapem společností BlackRock demonstruje, jak mohou institucionální produkty fungovat na infrastruktuře DeFi a zároveň zachovat soulad s předpisy. Toto nastavení poskytuje kvalifikovaným investorům nepřetržitý přístup k obchodování, atomické vypořádání a možnosti vlastní úschovy prostřednictvím rámce na bílé listině, který propojuje schválené tvůrce trhu s institucionálními účastníky. 

Spolupráce mezi společnostmi BlackRock, Uniswap Labs a Securitize vytváří funkční model pro přenos tokenizovaných tradičních aktiv na decentralizované obchodní platformy.

Zdroje

1. Tisková zpráva společnosti SecuritizeUniswap Labs a Securitize spolupracují na zpřístupnění možností likvidity pro BUIDL společnosti BlackRock

2. Tisková zpráva od: BlackRockBlackRock spouští svůj první tokenizovaný fond, BUIDL, v síti Ethereum

3. Zpráva od The BlockBlackRock a Securitize využívají DeFi giganta Uniswap pro přímé obchodování s BUIDL na chainu; UNI vzrostl o 20 %